金融中介|AB贷现象：金融居间业务中的法律与伦理边界

随着金融市场不断发展和监管政策逐步完善，金融中介服务行业呈现出多元化发展趋势。在这种背景下，一些不法机构和个人利用金融居间的名义，通过虚构担保、包装贷款等方式实施违法金融活动，其中最为人诟病的便是的"AB贷"现象。从金融居间业务的基本原理出发，结合近年来曝光的典型案例，深入分析为何金融中介与AB贷存在密切关联，并探讨如何在法律框架下规范金融中介行为。

金融中介与金融居间

金融中介是指在金融市场中为交易双方提供撮合服务的专业机构或个人。金融中介通过自身专业能力，在借贷融资、投资理财等金融活动中起到桥梁作用，帮助资金供需双方达成交易。按照业务类型划分，金融中介主要包含以下几种形式：

1. 信贷类中介：如银行、小额贷款公司等，为资金需求方提供贷款撮合服务；

2. 投资类中介：如证券公司、基金管理公司等，帮助投资者进行资产配置；

金融中介|AB贷现象：金融居间业务中的法律与伦理边界 图1

3. 保险类中介：如保险代理公司，协助投保人完成风险保障安排。

从法律角度来看，《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国银行业监督管理法》等相关法律法规对金融中介的合法性做出了明确规定。合法的金融中介必须具备相应资质，并在核准业务范围内开展经营活动。

AB贷现象的本质与成因

"AB贷"，是指某些不法金融中介机构通过虚构中间环节或复杂架构，帮助借款人套取金融机构资金的行为。这种行为不仅违反了国家金融监管规定，还严重损害了金融市场秩序。具体表现在以下方面：

1. 业务模式非法性

一些金融中介假借创新之名，利用复杂的信托、资产管理计划等金融工具包装AB贷；

利用不同金融机构之间的监管空白，通过"通道业务"转移资金用途；

2. 利益链条复杂化

行业内部分从业者为了攫取高额佣金，在ABS（AssetBacked Securitization资产支持证券）、P2P网络借贷等领域大肆开展AB贷业务；

从资金需求方到中介机构，再到通道银行或券商投行部门，形成了一个完整的利益链条。

3. 监管套利频发

金融中介|AB贷现象：金融居间业务中的法律与伦理边界 图2

AB贷的本质就是通过金融创新绕开监管约束。某些小额贷款公司通过设立空壳企业、虚构贸易背景等方式，在不同金融机构之间套取信贷资金；

在资产证券化领域，部分机构打着服务实体经济的旗号，实则大搞资金腾挪游戏。

金融中介为何容易陷入AB贷泥潭

从行业发展的角度来看，金融中介与AB贷之间存在着密切关联。这种现象的产生有其深层次的原因：

1. 市场需求驱动

一些小微企业和个人融资需求强烈，但碍于信用记录不优等因素，难以通过正规渠道获得贷款。

AB贷机构正是利用这一市场需求，以"高息费、低门槛"为幌子吸引客户。

2. 利益诱惑难挡

在传统金融业务竞争日益激烈的情况下，部分中小金融机构和中介个人为了追求高收益，放松风险管控，铤而走险从事AB贷业务。

3. 监管漏洞与执行盲区

由于金融创新速度快于法规制定速度，导致大量新型金融产品游离于监管之外。

即使某些监管部门发现了问题，但由于跨区域协同困难等因素，往往难以形成有效查处合力。

如何规范金融中介行为

针对AB贷等乱象，必须采取多方面措施进行综合治理：

1. 建立健全法律法规

完善《中华人民共和国银行业监督管理法》等法律制度，对金融中介的资质、业务范围等做出明确规定。

出台专门针对金融居间业务的监管细则，明确禁止任何形式的资金套取行为。

2. 加强行业自律建设

指导相关行业协会建立会员诚信档案体系，对违法违规行为实行市场_Entry和退出机制。

3. 深化金融监管改革

推动形成纵横协调的金融风险防控网络，对跨市埸、跨机构的金融业务实施联合监管。

前置式介入问题防范，通过大数据监控等技术手段实现早期预警。

金融中介是现代金融体系中不可或缺的重要环节。但在市场化浪潮推动下，一些从业者忽视了应负的社会责任，走上违法乱纪的道路。要解决AB贷等问题，既需要完善制度建设，也需要行业内每个参与者恪守职责、守住底线。

在当前金融供给侧改革的大背景下，我们必须清醒认识到：任何扰乱金融市场秩序的行为，最终都将付出沉重代价。只有坚持依法依规经营，树立正确的价值导向，才能真正促进金融中介行业健康可持续发展。

（本文所有信息均为虚构，不涉及真实个人或机构。）