融资租赁合约审核要点解析与行业实践

融资租赁作为一种重要的金融工具，在现代经济发展中发挥着不可替代的作用。它不仅能够帮助承租方获得所需的设备、技术或资产，还能为出租方提供稳定的收益来源。融资租赁业务的核心在于合同的合规性与风险控制。从项目融资领域的专业视角，系统阐述融资租赁合约审核的关键要点，并结合行业实践经验进行深入分析。

融资租赁合约审核的主要要点

1. 承租方资质审核

承租方的资质审核是融资租赁业务的道关口，直接关系到项目的可行性和风险控制。审核内容主要包括：

企业信用评级：通过查阅央行征信报告、第三方评级机构数据等，评估承租方的还款能力和履约意愿。若某制造企业的信用评分为AA级，则其违约风险较低。

融资租赁合约审核要点解析与行业实践 图1

财务状况分析：重点关注资产负债表、损益表和现金流预测。租金支付能力应基于承租方的净利润水平和现金流稳定性进行评估。

经营历史与行业地位：企业成立时间、年营业收入规模、市场份额等是衡量其履约能力的重要指标。

2. 租赁物的选择与价值评估

租赁物作为融资租赁的核心资产，其选择与价值评估至关重要。以下为审核要点：

资产适用性：确保租赁物符合承租方的实际需求，并具备较高的使用价值和升值潜力。若租赁物为某高科技设备，则需考虑其技术更新周期。

市场价值评估：通过专业的资产评估机构对租赁物进行价值评估，确定合理的租金定价区间。

3. 合同条款的完整性与合规性

合同是融资租赁关系的法律基础，审核时应重点关注以下

租金结构设计：明确基本租金、服务费、逾期利息等费用的具体计算方式和支付时间表。固定租金模式或浮动租金模式需根据市场波动进行风险评估。

担保与抵押条款：承租方应提供适当的担保措施，如设备质押或第三方连带责任保证（如由某上市公司提供）。

违约责任界定：明确逾期付款、租赁物损坏等情形下的违约处理机制，并确保相关条款符合《融资租赁合同司法解释》。

4. 风险控制与退出机制

在项目融资中，风险控制是重中之重。审核时需重点关注以下方面：

租赁期限匹配性：租金支付周期应与承租方的现金流周期相匹配，避免因期限错配导致的资金链断裂风险。

市场波动应对：如设备贬值或市场需求下降，需建立相应的退出机制（如提前终止合同、资产回购等）。

行业现状与未来发展趋势

中国融资租赁行业呈现快速发展的态势。截至2023年，行业前六家 assets规模均已过千亿，其中某金融租赁公司assets总额超过170亿元。在市场繁荣的背后，行业也面临一些挑战：

不良资产率较高：据数据显示，行业内平均不良资产率为0.81%，主要集中在中小型租赁公司。

风控体系待完善：部分企业过于追求业务规模扩张，忽视了风险控制体系建设，导致潜在违约风险上升。

融资租赁行业将更加注重数字化转型和智能化风控。某科技公司开发的智能风控系统可通过大数据分析承租方的信用行为，帮助租赁公司实现精准风险定价。

融资租赁合约审核是一项复杂而严谨的工作，需要结合项目融资领域的专业知识与实践经验。通过对承租方资质、租赁物价值、合同条款以及风险控制等多维度审核，可以有效降低业务风险，保障融资租赁项目的顺利实施。随着行业的不断发展和完善，融资租赁将在支持实体经济发展中发挥更大的作用。

融资租赁合约审核要点解析与行业实践 图2

参考文献

1. 《融资租赁合同司法解释》

2. 某金融租赁公司年度报告（2023年）

3. 央行征信中心企业信用评估报告

（本文所有信息均为虚构，不涉及真实个人或机构。）